Overnight.fi USD+Prix

(USD+)

USD+ est un actif numérique générateur de rendement conçu pour maintenir une parité 1:1 avec les principaux stablecoins. Contrairement aux stablecoins statiques, USD+ génère activement des rendements pour ses détenteurs. Il y parvient en étant entièrement collatéralisé par un portefeuille diversifié d'actifs générateurs de rendement déployés à travers diverses stratégies de finance décentralisée (DeFi), le rendement généré étant distribué directement aux détenteurs de tokens.

Non, USD+ n'est pas un stablecoin algorithmique. Le protocole Overnight.fi évite spécifiquement les modèles algorithmiques, qui reposent sur des mécanismes complexes de mint/burn sans garantie directe d'actifs. Au lieu de cela, USD+ est entièrement adossé à des actifs "immédiatement convertibles" et liquides, principalement des stablecoins de premier plan comme USDC, USDT et DAI. Ces actifs sont déployés stratégiquement dans des protocoles DeFi conservateurs et à faible risque, tels que les principales plateformes de prêt ou les pools de liquidité stable-à-stable, assurant une robustesse de la collatéralisation.

USD+ maintient sa parité grâce à une politique de "NAV (Valeur Nette d'Actifs) de 1", ce qui signifie que chaque USD+ en circulation est adossé à au moins 1 $ de collatéral. Un mécanisme clé est la possibilité pour les utilisateurs de mint ou de racheter directement des USD+ contre des stablecoins majeurs via l'application Overnight.fi à un ratio de 1:1, généralement avec de faibles frais. Cette convertibilité directe offre un plancher et un plafond d'arbitrage solide, garantissant que la valeur du token reste stable autour de 1 $ même si des fluctuations mineures se produisent sur les marchés secondaires.

Gagner avec USD+ est conçu pour être simple : il vous suffit de détenir le token dans votre portefeuille. Contrairement à de nombreux autres actifs générateurs de rendement, il n'est pas nécessaire de staker ou de bloquer vos USD+ pour recevoir le rendement de base. Le protocole sous-jacent gère activement un portefeuille de stratégies DeFi, générant des profits. Ces profits sont ensuite distribués à tous les détenteurs de USD+ via un mécanisme de rebase quotidien, qui augmente automatiquement le montant des tokens USD+ dans votre portefeuille.

Le Rebase est le mécanisme central par lequel USD+ distribue le rendement. Une fois par jour, le protocole Overnight.fi calcule le profit total généré par ses stratégies d'investissement DeFi diversifiées. Par la suite, de nouveaux tokens USD+ sont mintés, équivalents aux gains de la journée, et ces tokens nouvellement mintés sont automatiquement distribués proportionnellement à tous les détenteurs existants de USD+. Ce processus augmente directement le solde des tokens USD+ dans le portefeuille de chaque détenteur, reflétant le rendement accumulé sans nécessiter aucune action manuelle de l'utilisateur.

Les principaux risques liés à USD+ comprennent : 1. Risque de Contrat Intelligent : Vulnérabilités ou bugs potentiels au sein des propres smart contracts du protocole Overnight.fi. 2. Risque lié aux Protocoles Tiers : Étant donné que le collatéral de USD+ est déployé dans d'autres protocoles DeFi (par exemple, les principales plateformes de prêt ou les exchanges décentralisés), un piratage ou une défaillance de l'un de ces protocoles externes pourrait impacter les actifs sous-jacents de USD+. 3. Risque de Dé-peg du Collatéral : La possibilité que les actifs collatéraux sous-jacents eux-mêmes (par exemple, USDC, USDT, DAI) perdent leur parité 1:1, affectant ainsi la valeur de USD+. Le protocole dispose de rapports d'audit et d'un mécanisme d'assurance pour atténuer ces risques.