Castle відкрила свою автоматизовану фінансову платформу для індивідуальних користувачів, дозволяючи клієнтам конвертувати будь-яку частину 12% річних дивідендів, що виплачуються за привілейованими акціями STRC компанії Strategy, у Біткоїн.
У вівторок Castle заявила, що власники особистих рахунків можуть обирати, яку частину кожного дивідендного платежу STRC вони хочуть отримати готівкою, а яку — конвертувати в Біткоїн.
Згідно з новою структурою рахунку, клієнти можуть залишати всю виплату готівкою, конвертувати її повністю в Біткоїн або встановити відсоток між цими двома варіантами. Після вибору, розподіл відбувається автоматично при кожній виплаті дивідендів, якщо користувач не змінить інструкції.
Strategy виплачує дивіденди STRC готівкою, а Castle здійснює подальшу купівлю Біткоїна на основі відсотка, встановленого власником рахунку. Ця домовленість не змінює умови базових привілейованих акцій і не перетворює STRC на цінний папір, що виплачує дивіденди в Біткоїнах.
Castle зазначила, що багато клієнтів обирають змішаний розподіл. Готівка може покривати витрати або залишатися доступною для інших цілей, тоді як решта частини використовується для купівлі Біткоїна без необхідності окремого переказу на біржу або брокерський рахунок.
Співзасновник та технічний директор Жоао Алмейда заявив, що ця функція була розроблена для інвесторів, які хочуть отримувати регулярний дохід, продовжуючи при цьому нарощувати свою Біткоїн-позицію.
«Інвестори давно стикалися з вибором між отриманням стабільного доходу та володінням Біткоїном. Castle усуває цей компроміс», — сказав Алмейда.
За словами керівника, клієнти можуть спрямовувати частину свого дивідендного доходу в Біткоїн, залишаючи решту як грошовий потік. Автоматизація Castle виконує розподіл з кожним відповідним платежем, не вимагаючи від користувачів розміщувати окремі замовлення на Біткоїн.
Операційні грошові кошти, інвестиції у цінні папери з фіксованим доходом та покупки Біткоїна розміщуються на одній платформі. Castle заявила, що ця система усуває кілька ручних кроків, які зазвичай пов'язані з переміщенням грошей з банку до брокерської компанії або криптофіатного шлюзу.
STRC, офіційно названі як Strategy’s Variable Rate Series A Perpetual Stretch Preferred Stock, є цінним папером, що котується на Nasdaq, з номінальною вартістю 100 доларів. На відміну від звичайних акцій, привілейовані акції структуровані переважно для забезпечення грошового доходу і не мають фіксованої дати погашення.
Castle додала STRC на свою платформу на початку 2026 року. Згідно з інформацією Strategy про STRC, річна дивідендна ставка для дат фіксації реєстру, починаючи з вересня 2026 року, становить 12% на основі номінальної вартості цінних паперів у 100 доларів.
Показник 12% є змінною річною ставкою, а не гарантованим прибутком для кожного інвестора. Strategy заявляє, що ставка може коригуватися щомісяця, ефективна дохідність залежить від ринкової ціни, сплаченої за STRC, і її рада директорів повинна оголошувати кожен грошовий дивіденд.
Виплати дивідендів також залежать від здатності емітента та його рішення продовжувати їх виплачувати. Strategy попереджає інвесторів, що поточна ставка не вказує на те, якими будуть майбутні ставки, і може впасти нижче поточного рівня.
У червні акціонери Strategy схвалили напівмісячні виплати для STRC. Дати фіксації реєстру припадають на 15-й та останній день кожного місяця, з виплатою, запланованою на наступну дату фіксації реєстру, за умови схвалення радою директорів.
Графік двічі на місяць почався з дати фіксації реєстру 30 червня та дати виплати 15 липня. Castle використовує той самий платіжний цикл для здійснення розподілу готівки та Біткоїна, обраного кожним клієнтом.
STRC також несе ризики, які відрізняються від безпосереднього володіння Біткоїном. Його ціна може торгуватися вище або нижче номінальної вартості в 100 доларів, тоді як дивідендна ставка, фінансове становище Strategy та ринковий попит на привілейовані акції можуть впливати на загальний дохід інвестора.
Біткоїн, придбаний шляхом конвертації дивідендів, є окремим джерелом волатильності. Castle не заявляла, що конвертація доходу в Біткоїн захищає користувачів від зниження цін на STRC або Біткоїн.
До розширення у вівторок Castle обслуговувала бізнес-структури, які хотіли автоматизувати управління готівкою та накопичення Біткоїна. Серед її клієнтів були ресторани, спортивні зали, церкви, бухгалтерські фірми, онлайн-рітейлери, автосалони, компанії-розробники програмного забезпечення, підприємства нерухомості та некомерційні організації.
Замість того, щоб вимагати від кожної компанії ведення окремих систем для банківської готівки, дохідних активів та купівлі Біткоїна, Castle дозволяла користувачам встановлювати стратегію розподілу та автоматизувати подальші транзакції.
Компанія заявила, що запити від існуючих бізнес-клієнтів спонукали її до розробки особистих рахунків. Деякі власники, які використовували Castle для своїх компаній, також хотіли отримати доступ до тих самих інструментів для своїх особистих фінансів.
«Відгуки, які ми постійно чули від власників бізнесу, були такими: 'Мені подобається цей стек — коли я можу використовувати його особисто?'» — сказав співзасновник і генеральний директор Стівен Коул.
Особистий доступ надає функцію розподілу STRC людям за межами початкової корпоративної клієнтської бази Castle. Індивідуальні користувачі тепер можуть застосовувати ті самі автоматизовані правила до дивідендного доходу, не працюючи через компанію чи некомерційну організацію.
Castle не розкрила, скільки бізнес-клієнтів використовують її платформу, скільки особистих рахунків вона очікує відкрити, або загальну вартість активів, якими вона управляє. Компанія також не надала в заяві деталей щодо мінімальних сум рахунку, торгових комісій або ціни, яка використовується при конвертації дивідендної готівки в Біткоїн.
Для клієнтів зі США рахунок поєднує доступ до привілейованих акцій, що котуються на Nasdaq, з купівлею цифрового активу. Власники STRC володіють цінним папером, випущеним Strategy, тоді як Біткоїн, придбаний з дивідендного доходу, залишається окремим активом.
Ця структура означає, що користувачі Castle не отримують дивіденди в Біткоїнах натурою від Strategy. Strategy оголошує та виплачує грошові розподіли за STRC, після чого Castle конвертує обрану клієнтом суму в Біткоїн.
Така відмінність може мати значення для облікових записів, оскільки користувачі здійснюють транзакції, що включають як дивідендний дохід, так і купівлю Біткоїна. У заяві Castle не пояснювалося, як її платформа звітує про конвертації для податкових цілей США або чи надає вона інформацію про собівартість придбаного Біткоїна.
Податкова служба США (IRS) розглядає цифрові активи як майно для цілей федерального оподаткування. Платники податків США, як правило, повинні вести записи, що показують, коли цифрові активи були придбані, їхню собівартість та отримані доходи при їх подальшому продажі або іншому відчуженні, хоча обробка транзакцій кожного користувача залежить від індивідуальних обставин.
Castle була заснована Коулом та Алмейдою. Компанію підтримують Boost VC та Winklevoss Capital, яка у 2025 році оголосила про раунд фінансування у розмірі 1 мільйона доларів для розробки своїх автоматизованих інструментів управління біткоїн-казначейством для малих та середніх підприємств.
