Dialectic ETH VaultPreço

(DETH)

DETH é um Machine Token (MT) representando a participação de um usuário em um vault programável, também conhecido como uma "Machine", gerenciado pela empresa de investimentos Dialectic. Ao contrário de um token de staking líquido padrão, DETH funciona como um "strategy token". Ele agrega múltiplas atividades sofisticadas de geração de rendimento, como hedging delta-neutro, yield farming e arbitragem cross-chain, em um único ativo, oferecendo uma abordagem de investimento abrangente e com gestão de risco para Ethereum.

Frequentemente há confusão em relação a este ponto. DETH é, definitivamente, um token de rendimento denominado em ETH, não uma stablecoin atrelada ao USD. Embora seu preço normalmente acompanhe o valor do Ethereum, DETH é projetado para valorizar ao longo do tempo em relação ao ETH. Essa valorização ocorre à medida que as estratégias subjacentes do vault geram lucros com sucesso, permitindo que seu investimento cresça em valor ETH através de seu desempenho.

Os usuários podem adquirir DETH por dois métodos principais. Primeiramente, você pode comprar DETH em mercados secundários, normalmente via exchanges descentralizadas (DEXs) onde ele pode ser pareado com WETH. Este método geralmente não exige KYC. Em segundo lugar, usuários institucionais ou profissionais podem mintar novos DETH diretamente depositando ETH na "Machine" Makina. Este processo de mintagem direta geralmente exige conformidade com KYC/AML, dependendo do operador.

DETH é o token líquido que representa seu investimento e rendimento acumulado. É livremente negociável e pode ser utilizado em outros protocolos DeFi. Em contraste, veDETH (Vote-Escrowed DETH) é um token de governança intransferível. É obtido ao "bloquear" seu DETH por um período. Manter veDETH lhe dá o poder de votar em parâmetros cruciais do protocolo, limites de risco e na direção de futuras emissões ou recompensas, concedendo influência sobre a evolução da plataforma.

"Execução Atômica" é uma funcionalidade técnica frequentemente destacada. Refere-se a um mecanismo que permite ao vault desfazer instantaneamente todas as posições ativas e retornar capital ao vault em uma única transação atômica. Essa capacidade é crucial durante emergências, como exploits de protocolo ou volatilidade extrema do mercado, e é projetada especificamente para mitigar o "exit lag" frequentemente associado a estratégias DeFi complexas, garantindo uma resposta rápida e proteção de capital.

As sofisticadas estratégias de geração de rendimento por trás do vault são gerenciadas pela Dialectic, uma gestora de capital profissional sediada na Suíça. Eles utilizam agentes de AI avançados e motores de execução automatizados, alimentados pela plataforma Makina. Esses sistemas são projetados para monitorar continuamente mais de 120 liquidity pools e mais de 30 protocolos em múltiplas cadeias compatíveis com EVM, incluindo Ethereum, Arbitrum e Base, garantindo uma geração de rendimento dinâmica e otimizada.