ICHIPreț

(ICHI)

ICHI este un protocol de finanțe descentralizate (DeFi) non-custodial care automatizează gestionarea lichidității pentru diverse proiecte de tokenuri și organizații autonome descentralizate (DAOs). Tokenul ICHI servește ca activ de guvernanță și de captare a valorii în cadrul ecosistemului. Deținătorii pot folosi tokenul pentru a vota propunerile protocolului, influențând direcția viitoare a proiectului. În plus, acesta acționează ca un mecanism pentru captarea valorii generate de suita de produse de lichiditate automatizată a protocolului.

YieldIQ este o strategie de gestionare a lichidității care permite utilizatorilor să furnizeze lichiditate folosind un singur activ, cum ar fi ETH, în loc de perechea tradițională cerută de majoritatea pool-urilor. Atunci când un utilizator depune un activ într-un vault YieldIQ, protocolul creează și gestionează automat o poziție de lichiditate concentrată pe o bursă descentralizată. Sistemul rebalansează poziția pentru a câștiga taxe de tranzacționare, încercând în același timp să păstreze majoritatea inventarului în tokenul original depus, simplificând procesul pentru furnizorii de lichiditate.

ICHI prioritizează securitatea prin multiple straturi de protecție. Smart contract-urile protocolului au fost supuse unor audituri riguroase de către firme de securitate de renume, inclusiv Quantstamp, Certik și Solidified. Mai mult, ICHI include caracteristici de siguranță, cum ar fi posibilitatea de a bloca vault-urile în perioadele de volatilitate extremă a pieței. Acest lucru împiedică boții automatizați să exploateze variațiile de preț și protejează lichiditatea din vault-uri. Deși aceste măsuri sporesc securitatea, protocolul reamintește utilizatorilor că riscurile inerente ale smart contract-urilor și ale pieței există întotdeauna în DeFi.

O scădere a soldului de tokenuri, adesea numită divergent loss, apare de obicei în perioadele de volatilitate ridicată a pieței. Deoarece vault-urile YieldIQ ale ICHI trebuie să mențină o poziție de lichiditate activă pe bursele descentralizate pentru a câștiga comisioane, algoritmul rebalansează periodic activele. Dacă prețul tokenului depus se modifică semnificativ, protocolul poate schimba porțiuni din activ pentru a menține rata de lichiditate necesară. Acest lucru poate duce la o modificare a numărului total de tokenuri deținute, chiar dacă utilizatorul continuă să acumuleze randament (yield) din taxele de tranzacționare.

În aprilie 2022, o actualizare a protocolului care a implicat ajustarea raporturilor loan-to-value în anumite pool-uri de creditare a dus la o serie de lichidări în cascadă. Acest eveniment a cauzat o scădere semnificativă a valorii tokenului și a necesitat o restructurare completă a proiectului. De atunci, ICHI și-a mutat atenția către YieldIQ și gestionarea automatizată a lichidității single-token. Proiectul pune acum accent pe strategii de gestionare a riscurilor mai robuste și pe un domeniu de aplicare mai restrâns al produselor pentru a preveni probleme sistemice similare în viitor.

ICHI este un protocol multi-chain cu suport pentru mai multe rețele blockchain majore, inclusiv Ethereum, Polygon, Arbitrum, Base și zkSync. Această abordare multi-chain permite utilizatorilor să gestioneze eficient lichiditatea în diferite ecosisteme. Pentru asistență tehnică sau depanare, cum ar fi probleme cu interfața de utilizator sau starea tranzacțiilor, comunitatea este încurajată să folosească canalele oficiale ale comunității, cum ar fi Discord. Pentru interacțiunea directă cu protocolul în timpul întârzierilor front-end, utilizatorii își pot verifica, de asemenea, pozițiile prin intermediul exploratoarelor blockchain oficiale.