Overnight.fi USD+ (Optimism)Prijs

(USD+)

Overnight.fi USD+ (USD+) is een yield-genererende stablecoin ontworpen voor een stabiele peg aan de Amerikaanse dollar, die opereert over meerdere blockchain-netwerken, waaronder Optimism. Het is volledig gecollateraliseerd door een mandje van andere stablecoins zoals USDC, DAI en USDT. Het protocol genereert yield door deze onderliggende activa in conservatieve DeFi-strategieën te plaatsen, zoals uitlenen en stable-to-stable liquiditeitspools op platforms van derden. Houders ontvangen dagelijkse winstuitkeringen via een 'rebase'-mechanisme; een positieve rebase verhoogt USD+-saldi wanneer de onderpandwaarde 100% overschrijdt, terwijl een negatieve rebase kan optreden als deze onder die drempel zakt.

USD+ streeft ernaar een vrij zwevende peg aan de Amerikaanse dollar te handhaven, doorgaans handelend binnen 100 basispunten van $1. Het 'NAV of 1'-beleid staat centraal in de stabiliteit, wat ervoor zorgt dat de marktwaarde van de onderliggende activa gelijk is aan de hoeveelheid USD+ in omloop. Hoewel het is ontworpen om 1:1 te zijn met USDC, kan de marktwaarde af en toe enigszins afwijken van precies 1 USD vanwege heersende marktomstandigheden en -dynamiek.

Het aanhouden van USD+ omvat verschillende inherente DeFi-risico's. Deze omvatten potentiële smart contract kwetsbaarheden, ondanks audits. Er is ook een risico van protocollen van derden, aangezien onderliggend onderpand wordt ingezet in externe DeFi-platforms, waardoor gebruikers worden blootgesteld aan hun economische en technische risico's. Voor degenen die USD+ staken, betekent liquidatierisico dat kapitaal schulden kan absorberen van geliquideerde posities, wat mogelijk leidt tot een daling van de saldi. De-pegging-evenementen, zoals de EraLend hack in 2023, toonden scenario's aan waarin beveiligingsincidenten in onderliggende protocollen tot verliezen konden leiden. Het project hanteert echter een 'risk-first portfolio'-aanpak en gebruikt OVN token-verzekering om initiële verliezen op te vangen tijdens negatieve rebases.

Gebruikers kunnen USD+ verkrijgen door het rechtstreeks te minten vanuit de officiële Overnight-applicatie met behulp van USDC. Het kan ook worden verhandeld op verschillende gedecentraliseerde beurzen die op Optimism opereren. Simpelweg USD+ in uw wallet aanhouden stelt u in staat om passief yield te verdienen via het dagelijkse rebase-mechanisme. Daarnaast kunnen gebruikers USD+ uitlenen of deelnemen aan andere Earn-producten voor verdere rendementen. Het staken van USD+ in Stability Pools biedt mogelijkheden om extra beloningen te verdienen uit liquidatiewinsten en token-emissies. USD+ is ook beschikbaar op meerdere chains, waaronder Arbitrum, Base, Linea en Blast, naast Optimism.

De OVN token is de utility token binnen het Overnight protocol. De primaire functies omvatten het gebruik voor 'bribes' om de adoptie van USD+ te bevorderen en conservatieve risicostrategieën binnen het ecosysteem te stimuleren. OVN-houders krijgen ook stemrechten, wat deelname aan gedecentraliseerde risicobewaking en -beheer binnen het protocol mogelijk maakt. Bovendien geeft het vergrendelen van USD+-tokens gebruikers veUSD+, wat verhoogde stemkracht vertegenwoordigt voor governance-voorstellen, waardoor de gemeenschap input kan leveren over de richting en risicoparameters van het protocol.

Overnight.fi heeft beveiligingsaudits ondergaan door gerenommeerde bedrijven, waaronder Hacken in februari 2022 en Ackee Blockchain tussen januari en februari 2023. Hoewel bepaalde audits geen problemen met hoge ernst binnen hun bereik rapporteerden, werden er aanbevelingen gedaan. Deze suggesties richtten zich op het verbeteren van de beveiligingspositie van het project, met name door de ontwikkeling van uitgebreidere testsuites en het creëren van uitgebreide documentatie om de robuustheid en transparantie van het protocol verder te versterken.