Liquid LoansPreis

(LOAN)

Liquid Loans ist ein dezentrales Kreditprotokoll, das für PulseChain entwickelt wurde. Es ermöglicht Benutzern, zinslose Darlehen zu erhalten, indem sie ihre nativen PulseChain-Tokens (PLS) als Sicherheit hinterlegen. Darlehen werden in USDL ausgezahlt, einem Stablecoin, der an den US-Dollar gekoppelt ist. Das Protokoll betont Unveränderlichkeit, nicht-verwahrende Operationen und funktioniert ohne Governance- oder Admin-Schlüssel, wodurch ein wirklich dezentraler und robuster Finanzdienst gewährleistet wird. Es bietet eine transparente und autonome Möglichkeit, Liquidität gegen digitale Vermögenswerte zu erhalten.

Benutzer initiieren ein Darlehen, indem sie PLS in einen „Vault“-Smart Contract einzahlen, um USDL Stablecoins zu prägen. Ein Mindestsicherheitenverhältnis von 110 % wird durchgesetzt, was bedeutet, dass der Wert der gesperrten PLS immer den der ausgegebenen USDL übersteigen muss. Darlehen sind flexibel, ohne festen Rückzahlungsplan, was es Benutzern ermöglicht, jederzeit zurückzuzahlen, während das Verhältnis beibehalten wird. Das System verwendet einen Stability Pool, finanziert durch USDL, wo andere Teilnehmer als Garanten fungieren, um Darlehen zu sichern und potenzielle Liquidationen zu verwalten, wodurch die Solvenz und Stabilität des Protokolls gewährleistet wird.

USDL ist der an den US-Dollar gekoppelte Stablecoin, der für das Liquid Loans Protokoll zentral ist. Er wird ausgegeben, wenn Benutzer Darlehen aufnehmen, und zielt darauf ab, einen Wert zu erhalten, der einem US-Dollar entspricht. USDL kann direkt zum Nennwert gegen die zugrunde liegende PLS-Sicherheit eingelöst werden. LOAN ist der sekundäre Token, der dazu dient, einen Anteil an den Gebühreneinnahmen des Protokolls zu sichern und frühe Teilnehmer zu belohnen. Benutzer verdienen LOAN, indem sie USDL zum Stability Pool beitragen. LOAN-Inhaber können ihre Tokens staken, um einen Teil der Gebühren zu erhalten, die durch die Aufnahme und Einlösung von USDL generiert werden.

Liquid Loans bietet mehrere wesentliche Vorteile. Es zeichnet sich durch einen Zinssatz von 0 % aus, was bedeutet, dass Kreditnehmer keine laufenden Zinsgebühren für ihre Darlehen zahlen müssen. Das Protokoll verfügt über ein niedriges Mindestsicherheitenverhältnis von 110 %, was eine effiziente Nutzung von PLS ermöglicht. Darlehen sind zeitlos ohne festen Rückzahlungsplan, was maximale Flexibilität bietet. Sein unveränderliches und Governance-freies Design bedeutet, dass die Regeln des Protokolls nach der Bereitstellung nicht geändert werden können, was Stabilität und Vorhersehbarkeit gewährleistet. Darüber hinaus ist es vollständig dezentralisiert, arbeitet autonom, und USDL kann direkt zu einem 1:1 USD-Wert innerhalb des Systems gegen PLS eingelöst werden.

Ja, es fallen Gebühren für bestimmte Aktionen innerhalb von Liquid Loans an. Eine einmalige Gebühr wird erhoben, wenn Benutzer USDL leihen oder PLS einlösen. Diese Gebühr ist dynamisch, liegt typischerweise zwischen 0,5 % und 5,0 % und passt sich der Nachfrage nach Darlehen innerhalb des Systems an. Diese gesammelten Gebühren werden dann an Personen verteilt, die ihre LOAN-Tokens staken, was die Teilnahme anreizt und die Inhaber belohnt. Wichtig ist, dass die Rückzahlung eines Darlehens als Kreditnehmer keine Gebühren verursacht, wodurch die Darlehensrückzahlung kostenlos ist.

Eine Liquidation tritt ein, wenn das Besicherungsverhältnis eines Vaults unter das Minimum von 110 % fällt, typischerweise aufgrund eines Rückgangs des PLS-Preises. Dieser Mechanismus ist entscheidend für die Aufrechterhaltung der Solvenz des Protokolls. Im Gegensatz zu traditionellen Finanzsystemen behalten Kreditnehmer die USDL, die sie ursprünglich geliehen haben. Das System ist darauf ausgelegt, potenzielle Verluste für alle Parteien zu minimieren. Einige empfinden eine Liquidation während eines fallenden PLS-Marktes als potenziell vorteilhaft für den Kreditnehmer, da der Wert der behaltenen USDL den Wert der verfallenen PLS-Sicherheit übersteigen könnte, was einen einzigartigen Aspekt seines Risikomanagements hervorhebt.